Sijoituspäiväkirjani

Päädyin eilen tuon videon katsomisen jälkeen lähettämään Seligsonille viestin, missä kuvasin löydöksiäni akatemiasta brändisijoittamisesta. Halusin vain varmistaa, että heillä on tuo tieto ja jos siitä olisi vaikka hyötyä Brandsin hallinnoinnissa. Nuo ovat aika uusia tutkimuksia viime vuosilta (https://papers.ssrn.com/sol3/papers.cfm?abstract_id=4146667 ja https://www.sciencedirect.com/science/article/pii/S2405844018321789?ref=pdf_download&fr=RR-2&rr=8aef1162ca7c70fd). Yllätyksekseni Kare soitti privaattipuhelimellaan suoraan mun numeroon tänään työpäivän jälkeen (pointsit siitä!). Juteltiin ainakin tunti Brandsista, indeksisijoittamisesta, alan kehityksestä, Seligsonista yms. Sain kysellä vähän tarkempia tietoja Brandsista ja teitä varmaan kiinnostaa kuulla, niin tulin nyt tänne kirjoittamaan, vaikka olenkin korkeassa kuumeessa juuri. Siksi pidän nyt lyhyenä. Halvalla ostot brändiarvon ja markkina-arvon suhteessa? Kyllä se kuuluu heidän metodologiaan epäsuorasti, koska jos yri...

https://www.youtube.com/watch?v=p-YvAYW66o8 Sijoituskohteiden valinnassa katsotaan neljää asiaa: brändin absoluuttista arvoa, suhdelukua brändiarvo yritysarvoon verrattuna, brändin arvoa verrattuna myyntiin sekä vastuullisuutta. Näitä painotetaan vähän eri tavalla, mutta näillä suhdeluvuilla yrityksiä valitaan mukaan rahastoon, selventää Hallamaa videolla. Hyvä saada selkeyttä rahaston toimintaan, kun se on ollut aika läpinäkymätöntä ennen. Tavoitteena on sijoittaa maailman vahvimpiin brändeihin. Yritetään selvittää, onko bisneksen vahvuus nimenomaan vahvan brändin ansiota ja sijoitetaan vain näihin vahvojen brändien yrityksiin. Tähän liittyy brändiarvon vertaaminen yritysarvoon, myyntiin ja tutkimuksiin perustuva absoluuttinen brändiarvo. Olemme ehkä olleet väärässä siinä uumoilussa, että brändiarvon vertaamisella markkina-arvoon olisi tarkoituksena löytää aliarvostusta. Rahaston tarkoitus on löytää sellaisten yritysten osakkeita, joiden liiketoiminnassa brändiarvo on keskeisessä osas...

Kempowerit myyty yli 15 000 euron voitolla. Sillä kuitataan kaikki aikaisempien vuosien luovutustappiot. Nyt pyrin pitämään näpit irti spekulaatiosta ja pysymään rahastosijoittajana. Edit. tämän jälkeen tuli vielä spekuloitua lisää. Ensiksi parin tonnin tappia ja sitten lopulta SSH:lla 7000 € voittoa kotiin. Reilu 20k € voitot 2025 heinäkuun aikana tuurilla. Olin onnekas kasinolla. Voitot kotiin ja ovesta ulos. Rahat Brandsiin turvaan.

Hieman vastahakoinen päiväkirjamerkintä. Taloudellinen niukkuus jatkuu edelleen, kun edellinen asunto on tyhjillään ja ei mene kaupaksi ja samalla pitää maksaa uuden asunnon kuluja. Toisen lainan lyhennysvapaat loppuvat ja toisen jatkuvat vielä puolisen vuotta. Sijoitusasunnossa pääosa varallisuudesta edelleen sidottuna odottaen parempia myyntihetkiä. Sijoitettavia varoja ei tule lisää yo. syistä johtuen. Tästä johtuen olen päätynyt spekuloimaan pienellä pääomallani. Sijoitin Kempoweriin seuraavilla mututuntumilla: 1. Liikenteen sähköistymisen trendi ei ole loppunut, vaan jatkuu voimakkaana. Se löi vain korona aikana yli ja tarvitsi hieman hengähdystilaa, mutta ehkä se on nyt valmis jatkumaan. 2. Kempower pääsi aiemmin 50 euroon osakkeelta kovan hypen saattelemana ja laski sittemmin alle 10 euroon. Jos trendi palaa kasvu-uralle ja   ihmiset innostuvat osakkeesta samalla tavalla kuin aiemmin, voisi sama ATH mennä rikki melko piankin. 3. Markkina voi hinnoitella osakkeen ylioptimisti...

Tein brändisijoitusstrategiaani kuvaavaan tekstiin parannuksia, lähinnä turhan poistoa ja tekstin laadun parantamista. Linkki löytyy blogista vasemmalta laidasta sekä tästä: https://sijoituspaivakirjani.blogspot.com/p/varainhoitosuunnitelma.html Olen ollut myös yhteydessä kunnioittamani salkunhoitaja Anders Oldeburgin kanssa koskien Brandsin kuluja. Oli hienoa saada häneltä pitkä vastaus, joka toi tarvittavaa uskoa valitsemaani strategiaan. Ja sitten painutaan taas toivottavasti ainakin pariksi kuukaudeksi hiljaiseloon!

 Kahden kuukauden tauon jälkeen minä täällä taas. Miten menee: muutettiin uuteen asuntoon, josta pidämme todella kovasti. Vanha asunto tyhjillään myynnissä, eikä kukaan ole osoittanut kiinnostusta. Varaudutaan pitkään myyntiprosessiin ja juokseviin kuluihin. Vuokralainen sijoitusasunnossani onneksi tuo 450 euroa kassavirtaa kuussa. Sijoitukset: FOMO on vaivannut ja ohi menneet tuotot. Siellä sun täällä salkut pullistelee ihmisillä, eikä oma reilu 200 tuhannen varallisuuteni enää tunnukaan niin mittavalta, kuin 3 vuotta sitten. Ja kun se on vieläpä kiinni sijoitusasunnossa, jossa se tuottaa hyvin pientä 2,5 % nettovuokratuottoa, tuntuu, että olen jäänyt rannalle. Brandsiin sijotan tonnin kuukaudessa edelleen. Muuton jälkeen jäi 15t € ylimääräistä, jonka sijoitin myös Brandsiin ihan vähän aikaa sitten. Tappavan tylsää sijoitustoimintaa edessä vuosikymmen/kymmenet. Kun on kaiken rahansa tehnyt spekulaatiolla, niin on tällainen perinteinen säästäminen/rahastosijoittaminen todella hidas...

Vuoden ehdittiin omistaa kuuden asunnon yhtiöstä paritaloasunto ja pian muutetaan taas, tällä kertaa toivottavasti pysyvästi. Alusta asti oli viitteitä, että tämä ei ollut oikea meille ja näin siinä tosiaan kävi. Emme tienneet, mitä halusimme ja vasta kokemalla sen opimme. Varmasti vauvan tulolla oli myös osansa asiaan. Kolme merkittävintä syytä, miksi asunto ei toiminut meille: Pieni taloyhtiö, jossa pitäisi hyvissä väleissä naapureiden kanssa tehdä kiinteistönhuolto keskenään. Paljon baarittelua ja bilettämistä musiikin kanssa, vaikka väki on keski-iän molemmin puolin. Pahimmat bilettäjät meidän seinänaapurissa. Emme halua altistaa lastamme kulttuurille, jota voisi kuvata lausahduksella "raskaat työt vaativat raskaat huvit". Jos tarkastelen kylmästi sosioekonomisten silmälasien läpi, niin olemme eri koulutus- ja tuloluokasta. Vaikka naapureihin mahtuukin loistavia tyyppejä, niin emme koe yhteenkuuluvuutta tällaiseen elämäntapaan ja lisäksi en ole innokas hoitamaan pihan ja ...

Esikoiseni syntyi 8.9. sunnuntaina klo 13.04. Sain uuden merkityksen sijoittamiselleni. 20 vuoden päästä, kun hän on nuori aikuinen, sijoittamiseni avaa hänelle ovia, jotka muille voisivat olla suljettu tai raskaita avata.  Suomen julkinen terveydenhuolto on tosiaankin kriisissä. Olemme saaneet vaihtelevaa palvelua, mutta enimmäkseen huonoa sellaista. Itse synnytys sujui hyvin, mutta sen jälkeen synnyttäneiden osaston resurssipula kävi ilmeiseksi. Ei puhettakaan siitä, että hoitajat voisivat ottaa pienokaisen edes muutamaksi tunniksi yöllä, jotta äiti saisi nukkua. Äidin pitää jopa itse suorittaa valohoito turvallisesti vauvalle, asia, mikä pitäisi ehdotomasti olla ammattilaisten vastuulla. Nämäkin asiat korostavat vaurauden merkitystä. Lapsellani on loputon määrä polkuja kuljettavana ja ovia avattavana — rahasta se ei tule olemaan kiinni. Iloni on järjestää sijoitustuotoillani yhteisiä kokemuksia tyttäreni, vaimoni ja vielä elossa olevien vanhmpieni sekä siskoni kanssa. Tervetuloa...

Hyvin menee, mutta menkööt! Olen pystynyt muuttamaan käytöstäni niin, että sijoitusaiheisten aiheiden miettiminen ja sisältöjen selaaminen on siirtynyt muihin asioihin. Saan dopamiiniruiskeet esim. peleistä ja sulkapallosta kavereiden kanssa sekä Threads-somen selailusta. Sijoittamisen pitäisi olla niin pitkäjänteistä puuhaa, ettei sen pitäisi toimia minään jännityksen ja viihteen lähteenä. Brandsiin tehdyt sijoitukset ovat sujuneet hyvin, joskin otettu sijoituslaina tuntuu pienenä möykkynä mielen päällä. Saatan luopua siitä mielenrauhan takia, jos sijoitettu raha kipuaa 10 % voitolle. Lainan korkokulut tekevät 2000 € kuukausisijoituksestani vaikean. Kirjasin alunperin tavoitteekseni 1,000,000 euron salkun. Mielestäni on aiheellista muuttaa tavoitetta, koska tuo miljoona vaatii tosiaan yli 10 vuoden "kituuttamisen". On myös parempi pitää tavoite pienempänä, jotta se olisi kannustavampi. Uusi tavoitteeni on sijoittaa 2000 euroa kuussa kunnes sijoitusvarallisuuteni on 500,000 €...

Tulot €: Palkka: 3850 Sijoitusasunto: 945 Sivutyö: 200 (sivutyötulo tulee kerran vuodessa) = 4 995 Menot €: Asuntolaina: 740 / 2 = 370 (vain korko, lyhennysvapaa 1v) Yhtiövastike: 350 / 2 = 175 (sis. vesilasku) Ruuat, internet, mobiili, sähkö, bensa: 900 / 2 = 450 (kaikki ei kulu, kerryttää ylijäämää yhteiselle tilille) Sijoituslaina: 420 (vain korko, lyhennysvapaa 1v) Sijoitusasunnon kulut: 490 Seligson & Co Global Top 25 Brands: 2 000 = 3 755 Ylijäämä omalle tilille: 4 995 - 3 755 = 1 240 € Ylijäämällä maksan omia ei-pakollisia menoja. Vaihteleva summa, välillä tulee isojakin hankintoja, kuten matkoja. Sijoituslainan lyhennys 735 € alkaa vuoden päästä. Asuntolainan lyhennys 285 € / 2 = 142,5 € alkaa vuoden päästä. Yhteensä lainojen lyhennykset vuoden päästä: 877,5 €. ---> Vuoden päästä tulee ongelmia, sillä rahat eivät tule riittämään nykyiseen elintasoon. Ylijäämästä maksan omia ravintolamenoja arviolta 100 € - 200 € kuussa. Nykyään rahaa jää säästöön, josta tulee maksett...

Eilisen romahduksen aikana opin viimein, että ETF-sijoittaminen ei ole minua varten. Sormi oli koko ajan myyntinapilla. Mielestäni ETF:t eivät ole piensijoittajille parhaita. Ainakin meille, joille suuren sijoitetun kertasumman tappiolle meneminen harmittaa liikaa. Kurssikehityksen näkee reaaliajassa. On yksinkertaisesti liian helppo myydä, kun arvo sulaa silmien edessä. Myin Nordnetin ETF:t illan päätteeksi onneksi vain parin tonnin päivätappiolla. Yhteensä tappioita 140 000 euron sijoitukselle tuli noin 8000 euroa. Luovutustappioita on nyt siis noin 12 000 euroa vanhentumassa 2027 ja uudet 8000 euroa 2029. Kokeilen vielä perinteistä rahastosijoittamista. Päivitin varainhoitosuunnitelmaan, mihin sijoitan ja miksi.

 Indeksit tippuivat. Japanissa romahtivat. Suomi tippui mukana. Sormi oli jo myyntinapilla, mutta en onneksi tehnyt mitään. Täytyy lopettaa päivittäinen markkinoiden seuranta. Ihan en päässyt selvin jaloin tästä koetuksesta. Menin aamulla säätämään kuukausisäästöä niin, että poistin SPYI:n ja lisäsin sinne vähän muuta kamaa - kaikkea jotka lupailevat ylituottoja. Muutin sen kuitenkin takaisin vielä saman aamun aikana, mutta kuukausisäästö ehti kuitenkin tapahtua tuolla muutetulla suunnitelmalla. En tiedä mitä teen niille lapuille. Myynnit aiheuttaisivat turhia kuluja, mutta ei viitsisi pikkupositioita pitää salkussa turhaankaan. Ajoitus lainasijoitukselle oli huono lyhyellä tähtäimellä, mutta tilanne voi hyvin muuttua kuukausien aikana, jopa viikkojenkin. Seuraan vain kiinnostuksesta joka päivä markkinoita, mutta siitä ei ole muuta kuin haittaa. Se aiheuttaa suuren riskin virhekäyttäytymiselle. Toisaalta maailmaindeksi tippuu enemmän, kuin Suomi-indeksi tällä hetkellä. Eli sinänsä ...

 Edellisen kirjoituksen tuskaisesta tilanteesta selvitty. Korot laskivat hurjasti lyhyessä ajassa ja OMXH25 nousi. Sijoitukseni nousi jo lievästi voiton puolelle.  Osoitus taas siitä, että täytyy vain pitää pää kylmänä isojen kertasummasijoitusten kanssa. Lisäksi kannustava kehitys omaan strategiaani: ehkä tein oikein, kun en laittanut kaikkea kerralla AI-hypen huipulla huitelehtevia teknojättejä eniten omsitavaan maailmaindeksiin, vaan tein opportunistisen betin viime aikojen maailman huonoimman pörssikehityksen Hesuliin.  Aika näyttää, miten jatkossa. Kun Hesuli-sijoitukseni on noin +20 % voitolla, on aika tehdä noin -50 % kevennys ja siirtää raha maailmaindeksin puolelle. Tällöin kuittaantuisivat kaikki luovutustappiot. Kuinkahan kauan tuohon +20 %:iin kestää? Pörssi voi yllättää...

On ollut vaikeaa Gämbläyksen vietti on niin suuri. Jotain tekisi mieli tehdä. Tänään harkitsin, että tyhjentäisin OMXH25 positioni ja sijoittaisin yksittäisiin suomalaisiin pienyhtiöihin. Hädin tuskin pystyin olla tekemättä tuota impulssia. Sijoitukseni osui hieman huonoon aikaan siinä mielessä, että nyt ollaan yli neljä tonnia miinuksella. Laskettelu vain jatkuu ja jatkuu joka päivä, kun jokainen Suomi-firma yksi toisensa jälkeen alittaa analyytikoiden ennusteet. Kyllä se ketuttaa, että ajoitus ei osunut kohdalleen, koska nyt olisin saanut jo melkosiesti enemmän osuuksia tästä rahastosta ja näin ollen näistä suomalaisista yhtiöistä, jotka rahastoon kuuluvat. Ei kutienkaan voi mitään ja sijoituksen miinukselle meneminen lienee ihan todennäköistä. Katse vuosien päähän. Vipu on valmiina sijoitussuunnitelman mukaisesti, jos rahasto tippuisi hintaan 52 € saakka, eli -30 % ATH:sta. Reaalisesti tiputus olisi varmaan jo yli -50 % tuossa hinnassa korkean viime vuosien inflaation takia. En usko...

 Se sadantonnin laina tulikin todella nopeasti. Sijoitin sen suunnitelman mukaisesti Seligson & Co OMX Helsinki 25 UCITS ETF:ään. Salkussa näyttää nyt tältä. Huomenna pitäisi tapahtua ensimmäinen kuukausisäästö SPYI-ETF:ään, eli MSCI ACWI IMI -indeksiin. Mielenkiinnolla seurataan, miten hyvin edellisen kirjoitukseni suunnitelma toteutuu tulevina vuosina. Helsingin pörssi-indeksin osuus täytyy saada vähennettyä pikkuhiljaa kohti 20 %:ia.

100,000 € sijoituslainaa Asuntomarkkinan korjausliikkeen takia laitoin edellisen asuntoni vuokralle, kun muutimme suurempaan asuntoon tämän vuoden maaliskuussa. Sijoitusasunto on lähes velaton ja siihen on sidottu yli 200,000 € omaa pääomaani. Asunto on vuokrattu ja tuottaa kulujen jälkeen ennen veroja noin 450 € kuukaudessa. Vuokratuotto on pieni sidotulle pääomalle, joten näen järkeväksi vivuttaa asuntoa vastaan. Aion myydä asunnon, kun asuntomarkkina tokenee ja olen valmis pitämään sitä niin pitkään kuin on tarve. Niinpä kävin tänään toimittamassa asuntoni osakekirjan pankkiin ja saan pian tililleni 100,000 € sijoituslainaa. Lainan korko on 12 kk euribor + 1,25 % marginaali, joka on hieman alle 5 % tällä hetkellä. Sijoitan summan osakemarkkinoille ja odotan sijoituksesta vähintään 8 % vuosituottoa, joka on noin 3 % lainan korkoa suurempi. Tällöin odotettu vuosituotto olisi 3000 €. Sijoituslainan korot tuovat minulle lisäksi verohyvityksiä. Vanhoja luovutustappioita minulla on noin 1...

Päivitin tänään blogin ulkoasua niin, että lisäsin sivupalkkiin tietoa tavoitteista, linkkejä, vanhoja kirjoituksia ja muita sijoitusblogeja. Tämä herätti ajattelemaan koko blogin laajempaa siivoamista vastaamaan paremmin sitä, millaista sijoitustrategiaa haluan noudattaa ja millainen sijoittaja olen nykyään kolme vuotta blogin aloituksen jälkeen. Tuona aikana on tapahtnut paljon kasvua ihmisenä. Jotkut kirjoitukset herättävät jopa häpeän tunteita, kuten suosituin spekulaatiokirjoitukseni. Useasta kirjoituksesta näkee ailahtelevuuteni, kun monta "lopullista" suunnitelmaa on tehty ja kuopattu. En kuitenkaan aio siivota vanhoja tekstejä pois, vaikka blogista tulisi tällöin jotenkin konsistempi indeksisijoittamisen blogi. Säilytän ne, jolloin pitkällä aikavälillä lukijoille ja itselleni näkyy kehitys sijoittajana. Pystyinkö jättämään alkuaikojeni villin käyttäytymisen ja sitoutumaan varainhoitosuunnitelmaan pitkäjänteisesti? Jättämällä vanhat kirjoitukset sellaiseksi, blogi on a...

En ole saanut rauhaa sijoittamisesta, vaikka olen yrittänyt. Kun antaa ylituoton kidalle pikkusormen, on vaikea olla tekemättä mitään. Paras tapa, miten sijoittajana voi olla tekemättä mitään, on hyväksyä markkinoiden tuotto, sillä kaikki muu on nollasummapeliä. Indeksisijoittamisen ja kapitalismin ehkä hienoin puoli on se, että se ei ole nollasummapeliä. Heräsin miettimään aikaa 10-20 vuoden päästä. Kun salkkuni on 500,000 € maksan kuukaudessa 245 € pelkkiä hallinnointikuluja Seligsonille. Miljoonan salkulla melkein 500 € kuukaudessa. Jos luetaan mukaan osinkojen lähdeverot, niin kokonaiskulut olisivat Seligsonilla miljoonan salkulla 750 € kuukaudessa. Miljoonan euron salkku on minulle ihan realistinen nykyisen salkun koon, historiallisen osakemarkkinan tuoton ja korkean säästöasteeni takia 10-15 vuoden sisällä. Haluanko maksaa 500 € kuukaudessa Seligsonille siitä, että he hallinnoivat vuodesta toiseen lähes staattista 25 osakkeen salkkua puolestani, vaikka salkun koko olisikin mi...

Kaksi ja puoli viikkoa sitten aloitin sijoitussomepaaston. Aika tuntuu pidemmältä. Katsotaan, miten olen onnistunut, eli tässä kirjoituksessa mehukkaita juoruja! Sijoitussomea tuli selattua vähän väliä ennen. Kaipaan välillä sen yhteisöllisyyttä, mutta sain sieltä kuitenkin itselleni huonoja vaikutteita. Millaisia vaikutteita sitten tuli? Noh, kahdenlaisia: sijoituksiin ja ideologiaan liittyviä vaikutteita. Sijoituksiin liittyvät vaikutteet itselleni pyörivät kryptovaluuttojen sekä yksittäisten osakkeiden ympärillä. Minulla on taipumus innostua jostain asiasta epäterveellä tavalla ja kun siihen liittyy raha, niin varallisuuteni voi olla vaarassa. Minulle on tehnyt erittäin hyvää olla erossa nopean rikastumisen ja uhkapelaamisen houkutuksista. Uskon, etät moni kaltaiseni ihminen tekee sijoittamista lähinnä sen synnyttämien dopamiiniruiskeiden takia, ei rationaalisesti yritysarvoa anayloimalla ja pitkäjänteisiä suunnitelmallisia sijoituksia tekemällä.  Toinen asia on ideologinen ja a...

Kirjoitan blogiin jatkossa silloin tällöin. Olen valinnut strategiani, johon liittyy äärimmäinen passiivisuus. En tule päivittämään blogia joka kuukausi kuten Faijan Finanssit, sillä koko strategia perustuu automatisoidulle kuukausisäästölle ja ajatusten siirtämiseen muualle. Olen sijoittajana äärimmäisen altis vaikutuksille ja en tule onnistumaan, ellen pysty siirtämään ajatuksia muihin harrastuksiin. Kyse on uhkapeliaddiktion kaltaisesta tilanteesta, joka vain ilmenee uhkapelaamisen sijaan sijoitusfoorumien obsessiivisena seuraamisena ja sijoitussalkun jatkuvana uudelleen muodostamisena. Salkkuni sisältönä on vain yksi rahasto, Seligson & Co Global Top 25 Brands. Säästän siihen automatisoidusti 2000 € kuukauden 15. päivä, joka on myös palkkapäiväni. Tuosta summasta noin 500 € tulee sijoitusasunnon vuokrasta. Sijoitusasunto on tarkoitus myydä pois muutaman vuoden sisään ja sen koko summa sijoittaa Brandsiin kohti tavoitetta. Odottelen vain, että asuntomarkkina piristyy. Brands...

Sleep test Olen vihdoin päätynyt portfoliooni, jonka kanssa nukun yöni hyvin. Olen 100 % Vanguard All-world UCITS ETF (VWCE). Tavoitteenani on holdata vain tätä yhtä lappua yksinkertaisuuden nimissä. Kaikki uudet ostot kohdistuvat samaan kohteeseen. Sijoitan ETF:ään Osuuspankin kautta, jotta voisin mahdollisesti hyödyntää sitä sijoitusasunnon tai oman asuntolainan vakuuksissa. ETF-salkkuni arvo tällä hetkellä on noin 175 000 €. 2022-vuosi on siis ollut turmiollinen ja salkkuni arvo on laskenut noin 22 000 €. Motivoiva laskuharjoitus: 7,5 % nominaalisella tuotolla ja 1000 € kuukausilisäyksillä salkkuni arvo olisi 20 vuoden päästä 1,3 miljoonaa € (nominaalinen). 20 vuotta on toki pitkä aika, mutta ainakin tulos on sitten ansaittu kärsivällisyydellä ja viisaalla sijoitusvalinnalla. Olen lakannut yrittämästä äkkirikastumista ja keskityn sen sijaan perinteisempiin tapoihin vauhdittaa vaurastumista. Vaurastumisen prosessia voin nopeuttaa pitämällä sijoitusasuntoa tai tekemällä sivutöitä. Mol...

Myin indeksirahastoni, kun ne ensi kertaa olivat menossa pakkaselle. Halusin spekuloida mieluummin Bitcoinilla pelaten rikasta tai rutiköyhää. Hävisin lyhyessä ajassa 10 000 €. Nolona halusin vain maksaa asuntolainani pois ennen kuin tuhoaisin varallisuuttani lisää. Lähetin jo pankkiin pyynnön asuntolainan takaisinmaksusta, mutta peruin sen kesken prosessin. Varmasti katuisin myöhemmin, jos olisin maksanut lainan, kun vaihtoehtoisesti minulla voisi olla useiden satojen tuhansien eurojen sijoitussalkku sekä sen tuoma vapaus ja vauraus. Charlie Mungeria vapaasti lainatakseni, "älä koskaan pysäytä korkoa korolle ilmiötä". Tein virheen, kun annoin Sharevillen pessimististen 3 % reaalituotto-odotusten vaikuttaa itseeni. Alhaiset tuotto-odotukset olivat yksi syy sille, että menetin kiinnostukseni passiiviseen indeksisijoittamiseen. Syytän toki vain ja ainoastaan itseäni, sillä olisi pitänyt itse tajuta, että buybackien osuuden kasvun takia ei voida enää käyttää vain osinkoja tuotto...

Olen nyt siirtynyt takaisin osakemarkkinoille. Niille, jotka ei vielä tiedä, niin siirryin vuosi sitten kaikkine rahoineni vuodeksi Titanium Baltia kiinteistörahastoon, josta hain "turvaa" rahoille kuplaiselta osakemarkkinalta. Tarkoitus oli odottaa, että tulisi halvempia ostohetkiä ja markkina vaikuttaisi vähemmän TikTok-kasinolta. Salkkuni koostumus näkyy tässä. Hienosti jo tonni tappiota yhden päivän aikana 😁 Seuraavaksi laskuja vuoden veivaukseni lopputuloksesta: Keskiarvo nykyisten rahastojeni kehitykselle vuodessa on -11,75%. Euroopan osuus -22%. Valuuttakurssien takia jenkkiosuus ei ole juuri tippunut, vaikka siellä indeksit ovatkin tippuneet sen 20% ja yli. Kehitys 1v: Xact Småbolag -27% OMXH25 -16% OMXS30 -16% AMEQ -11% DX2J -19% SMLK 0% LYMS -8% I500 3% Sillä summalla, minkä sijoitin Baltiaan, olisin hävinnyt noin 21 000 € vuodessa, jos olisin näihin samoihin rahastoihin laittanut. Jos olisin sijoittanut puhtaasti maailmaindeksiin, niin tappiota olisi tullut vain 1...

Reilu vuosi sitten tein päätöksen olla väliaikaisesti sijoittamatta osakkeisiin ja ostin Baltian kiinteistörahastoa, koska markkinat vaikuttivat spekulatiivisilta. Kaikkien kulujen ja verojen jälkeen sijoitukseni kiinteistörahastoon tuotti +4200 € vuodessa. Vuodessa S&P 500 indeksi on tippunut 12,60 % ja OMXH25 13,05 %. Jos olisin sijoittanut esimerkiksi 50 % S&P 500 indeksiin ja 50 % OMXH25 indeksiin, olisin hävinnyt -23 000 €. Jos olisin lisäksi ollut ahne ja en olisi maksanut ennakkoveroa Bitcoin myynneistäni heti myyntien jälkeen viime vuonna, vaan sijoittanut ne, olisin vielä lisäksi 9500 € tappiolla. Enkä voisi edes vähentää vuoden 2022 tappioita vuoden 2021 luovutusvoitoista. Harmillisesti kuitenkin ennalta arvaamaton valuuttakurssien muutos sotki pakkaa niin, että jos olisin sijoittanut 100 % maailmaidneksiin, olisin vain -0,82 % tappiolla, eli vaivaiset 1500 €. On siis todella, todella vaikeaa ajoittaa markkinoita, kun pitäisi saada sekä osakemarkkina ajoitettua, että ...

Indeksisijoittamisen aika lähenee. Enää kuukausi odottelua, ja sitten teen ostot. Salkun strategia on pysynyt edellisestä päiväkirjamerkinnästä samana, mutta olen harkinnut paljon value tiltin lisäämistä. En ole ollut valmis value tilttiin, sillä en ole pitänyt tarpeeksi tarjolla olevista small cap value rahastoista. Lisäksi en tykkää siitä ajatuksesta, että strategia perustuu siihen, että ostetaan, odotetaan arvonnousua ja sitten myydään. Salkun sisältö vaihtuu montakymmentä prosenttia vuodessa. Eli aktiivinen strategia. Keksin kuitenkin ratkaisun, jolla tapan kaksi kärpästä yhdellä iskulla. Ben Felix ja monet muut asiantuntijat ovat pienen kotimarkkinatiltin sekä pienen arvoyhtiötiltin kannalla. Yhdistin molemmat noista yhdellä rahastolla. Seligson OMXH25. Se on super halpa, arvopainotteinen ja Suomeen sijoittava. Siihen sijoittaminen tuntuu minulle hyvältä, toisin kuin heikkoihin SCV UCITS-rahastoihin sijoittaminen. Salkku on siis:  EUNL 15 % VGVF 15 % SPPW 15 % XDWD 15 % IS3N 1...

Mietin kenties satoja tunteja viimeisten kuukausien aikana sijoitusstrategiaani, päätyen vain lopulta siihen samaan, millä noin vuosi sitten aloitin. Sijoitusstrategian kuvaava nimi on: Good Enough 15 % VGVF 15 % SPPW 15 % XDWD 15 % EUNL 15 % SC0J 12,5 % IS3N 12,5 % IUSN

  Ainoassa aktiiviseen sijoittamiseen painottuvassa kirjassa, jonka olen lukenut, Seppo Saario opetti, kuinka osakkeista kannattaa luopua keskuspankin koronnostosyklin alkaessa. Tämä neuvo on vaikuttanut varsin paikkansa pitävältä viime aikoina. Osakkeista olisi ehtinyt luopua vielä hyvän sään aikaan silloin, kun inflaatio alkoi olla hälyttävän korkealla ja keskuspankkien puheet alkoivat kääntyä korkojen nostoon. Onko markkinoiden ajoittaminen ja täten isonkin alfan tekeminen sittenkään niin vaikeaa, kuin passiivisen sijoittamisen kirjailijamme ja sisällöntuottajamme antavat ymmärtää? Toki pitkäaikaisten omistusten myyminen tällaista hetkeä varten olisi verotuksellisesti huono juttu, ja täten ajoittamisesta mahdollisesti saatavat hyödyt olisi entistä vaikeampaa saada aikaan. Osakesäästötili sopii kuitenkin tällaiseenkin sijoitustoimintaan. Strategiassani indeksisalkku saa juosta läpi tulen ja harmaan kiven, mutta aion maksimoida osakesäästötilin ja tulen harjoittamaan myös aktiivis...

Venäjä hyökkää Ukrainassa Inflaatio pitkän ajan ennätyslukemissa Koronnostopaineita keskuspankeilta Korona edelleen niittää väkeä ja hidastaa palvelusektoria hiukan Kuljetusketjut jumissa ja raaka-ainepula huolestuttava Melko nopeasti muutamassa kuukaudessa markkina kääntyi euforisesta kasvusta pessimistiseen ja jopa paniikkiin. Suomen indeksi on jo laskenut yli 20 % eli puhutaan kai taantumasta. USA:n kasvuosakkeet ja kryptot mennyt vessasta alas. Näissä tunnelmissa itse aloitin ensimmäistä kertaa sitten 2017 vuoden muutaman viikon Nokia-seikkailua lukuunottamatta suoran osakesijoittamisen. Ostin Harviaa noin 33-34 € kursseilla, kun kurssi oli pudonnut yli 40 % noin kolmessa kuukaudessa.  Perusteet Harvian ostamiseen olivat sekä loogisia että osin tunteellisia. Tässä syitä miksi päädyin ostamaan Harvian osaketta: Olen pääasiassa indeksisijoittaja, mutta olen niin kiinnostunut sijoittamisesta, että halusin myös sijoittaa suoriin osakkeisiin. Asetin strategiaksi sijoittaa 50k € edes...

Sijoitusstrategiani pääpiirteet

Tallennan Shareville seinälleni kirjoittamani tekstin tänne. EDIT: 12.02. Olin laskenut väärin ja epätarkasti. Oikea säästö on noin 0,265%. Vertasin SP500 fyysistä ja synteettistä, josta tulee 0,3 % ero. En ottanut huomioon, että SP500 fyysisen TER on myös paljon halvempi kuin oma MSCI ACWI IMI indeksiä noudattavan salkun TER (noin 0,05-0,07 % vs 0,162%). USA osuuteen huomioituna tuo noin 0,1 % ero on 0,06% eli 0,18 + 0,06 = on 0,24 %. Koska Euroopan ja Japanin saa yksittäisinä rahastoina noin 0,1 % halvemmalla, kuin normaalin indeksisalkkuni kulut, tulee tuohon päälle vielä lisää 0,025 % lisää säästöä (eu + japanin osuus), eli oikea säästö on noin 0,265 %. Samoilla inflaatiokorjatuilla kuukausisäästösummilla +8 % nominaalisella tuotolla (haluan uskoa) säästöhyöty kuukausisäästöinä on 10, 20, 30 ja 40 vuodessa: -10 kuukautta -3 vuotta -7,5 vuotta -13 vuotta Matrix oli muuten ihan hyvä, mutta ikävä kyllä vähän loppua kohti juosten kustu. Joku extended edition olisi voinut olla parempi, ...